В Китае резко выросло число дефолтов по кредитным картам среди заемщиков среднего возраста
Китайские банки фиксируют стремительный рост дефолтов по кредитным картам среди заемщиков среднего возраста — в том числе среди выпускников вузов, занятых в госсекторе. Еще недавно банки конкурировали за таких клиентов, рассчитывая на стабильные выплаты. Замедление экономики меняет картину: просрочки растут, и кредиторы ускоряют продажу портфелей проблемных долгов.
По данным Центра регистрации и обращения банковских кредитных активов — официальной площадки Китая, где банки и потребительские финансовые компании выставляют на торги портфели неработающих долгов, — стоимость зарегистрированных безнадежных кредитов за последний квартал выросла примерно на 50%.
В третьем квартале 2026 года объем вновь зарегистрированных портфелей плохих долгов составил 148,1 млрд юаней (22,2 млрд долларов) с учетом основного долга и процентов. Крупнейшей отдельной категорией стали кредитные карты — 35,2% суммы. К четвергу октября площадка получила 82 новые заявки на размещение портфелей.
Большинство кредиторов оценивают средний возраст должников по картам в 40–50 лет, Ping An Bank называет таких заемщиков людьми среднего возраста. Аналитики и участники рынка сходятся в том, что сейчас наибольший кредитный риск несут именно держатели карт средних лет. В США дефолты по кредитным картам традиционно связывают с более молодой аудиторией: февральский отчет Федерального резервного банка Нью-Йорка показал, что в четвертом квартале 2025 года доля переходов в статус серьезной просрочки была выше у заемщиков 20–39 лет, чем у старших групп. Среди ключевых причин в отчете названы более активное использование кредита и меньшие денежные резервы.
Независимый аналитик рынка кредитных карт Дун Чжэн объясняет расхождение в том числе структурой китайского рынка, где держатели карт сосредоточены в среднем возрасте. Молодые заемщики все чаще предпочитают онлайн-кредитование. По его словам, люди 40 лет становятся уязвимыми при ослаблении экономического роста: ипотека, содержание семьи и расходы на детей формируют финансовые обязательства.
Менеджер по операциям с кредитными картами в шанхайском филиале одного из государственных банков рассказал, что при взыскании большинство должников ссылались на резкое снижение зарплаты или увольнение. Он говорил на условиях анонимности, поскольку не имел права комментировать ситуацию публично. По его словам, заемщики в первую очередь закрывают ипотеку и семейные расходы, чтобы сохранить жилье, тогда как просрочка по карте бьет по кредитной истории без немедленных практических последствий. Все чаще среди должников оказываются люди с внешне стабильной работой — сотрудники шанхайских госкомпаний и госорганов.
Пекинский China Everbright Bank в августе выставил портфель проблемных кредитов на сумму более 10 млрд юаней, отметив, что значительная доля заемщиков имеет диплом колледжа или более высокое образование. Jiangsu Lishui Rural Commercial Bank охарактеризовал заемщиков одного из портфелей как профессионально состоятельных, а их потенциал обслуживания долга — как относительно высокий.
Дун Чжэн связывает нынешние проблемы с быстрым расширением рынка кредитных карт в середине 2010-х. Банки шли на крайне низкие пороги одобрения ради роста клиентской базы, особенно среди сотрудников госорганов и госкомпаний. Менеджер госбанка признает: кредиторы видели в таких заемщиках качественных клиентов, а гораздо более слабая проверка создала риски еще несколько лет назад.
За первые девять месяцев этого года банки зарегистрировали на площадке портфели на 322,2 млрд юаней — на 26,4% больше, чем годом ранее.
Наблюдатели ожидают, что доля плохих долгов по кредитным картам останется повышенной. Аналитик уханьской Huayuan Securities Ляо Чжимин отмечает, что рост проблемных кредитов и ужесточение требований регулятора заставили больше банков ограничить выдачу новых карт. При этом прежние мягкие одобрения продолжат поддерживать высокий уровень просрочки. Ляо называет проблему социальной: показатель дефолтов неизбежно растет, когда жители сталкиваются с рисками для доходов или занятости.
