СМИ: США готовы разрешить Ирану немедленно возобновить экспорт нефти

Среда, 17 июня 2026 года. Ключевые темы дня на рынках. Главное 1) По данным Государственного статистического управления КНР, в мае добавленная стоимость промышленности предприятий выше установленного размера выросла на 4,5% г/г в реальном выражении, темпы ускорились на 0,4 п.п. к апрелю. В помесячном выражении показатель прибавил 0,40%. За январь—май рост составил 5,4% г/г. 2) 16 июня президент США Дональд Трамп заявил, что США и Иран онлайн подписали меморандум о взаимопонимании, а переговоры по американо-иранскому соглашению перешли во вторую фазу, которая, по его словам, "должна быть проще, чем первая". Трамп также подчеркнул, что США не будут инвестировать средства в Иран. 3) По сообщению Синьхуа, Трамп 16 июня заявил, что Ормузский пролив будет полностью открыт до 19 июня. 4) По данным The Wall Street Journal, источники утверждают: в рамках договоренностей США позволят Ирану немедленно возобновить экспорт нефти и топлива, предоставив Тегерану экономический стимул для деэскалации. При этом Иран, по словам чиновника, не получит немедленного доступа к миллиардам долларов активов, замороженных за рубежом. 5) Саудовские СМИ опубликовали условия 14-пунктного меморандума США—Иран. В документе, в частности, говорится о немедленном и постоянном прекращении всех боевых действий на всех фронтах, включая Ливан, с даты подписания, а также о взаимном обязательстве воздерживаться от будущих враждебных действий, угроз и применения силы. Отдельно фиксируются принципы уважения суверенитета и территориальной целостности и невмешательства во внутренние дела. 6) Департамент обращения Китайской ассоциации железа и стали совместно с более чем 40 провинциальными и городскими отраслевыми ассоциациями опубликовал "Инициативу против внутренней конкуренции в отрасли стального обращения", призвав бороться с продажами ниже себестоимости и недобросовестным перехватом заказов, а также упорядочить экспортные заказы для снижения риска торговых трений из-за "слепых" ставок на зарубежных рынках. 7) Всемирный совет по золоту (WGC) сообщил во вторник: 45% опрошенных центробанков ожидают увеличения золотых резервов в ближайшие 12 месяцев, на 2 п.п. больше, чем год назад. Макро и политика • UBS Global Wealth Management перенес ожидания снижения ставки ФРС на март и июнь 2027 года и больше не ждет снижения в текущем году. По оценке UBS, предстоящее заседание ФРС укажет на жесткий настрой. Теперь UBS прогнозирует два снижения по 25 б.п. в марте и июне 2027 года (ранее ожидались по 25 б.п. в декабре 2026 года и марте 2027 года). Логистика • Maersk скорректировала Peak Season Surcharge (PSS) на направлениях Дальний Восток—Северная Европа и Дальний Восток—Средиземноморье. Для всех 20-футовых контейнеров (кроме отправок из Кореи) сбор составит $750, для 40- и 45-футовых — $1 500. Движение на глобальных фьючерсных рынках • Драгоценные металлы (COMEX): золото +0,03% до $4 353,00 за унцию; серебро -0,08% до $70,12. • Нефть: ближайший контракт WTI -5,11% до $76,62 за баррель; Brent -4,61% до $79,34. • Цветные металлы (LME): свинец +0,63% до $1 982,5/т; медь +0,52% до $13 816,5/т; алюминий +0,34% до $3 391,0/т; никель +0,25% до $17 955,0/т; олово -0,49% до $55 030,0/т; цинк -0,79% до $3 561,5/т. Черная металлургия и сырье • Рынок недвижимости КНР (январь—май 2026): общая площадь строительства у девелоперов — 5 487,750 млн кв. м (-12,3% г/г), в том числе жилье — 3 808,300 млн кв. м (-12,6%); площадь новых стартов — 179,290 млн кв. м (-22,6%). • Mysteel (спутниковые данные): за 8—14 июня 2026 года запасы железной руды в семи крупных портах Австралии и Бразилии — 13,251 млн т (+225 тыс. т к предыдущему периоду), уровень остается ниже среднего со II квартала. • Выпуск стали в КНР в мае — 123,03 млн т (-2,8% г/г); за январь—май — 592,99 млн т (-1,5%). Выпуск сырой стали в мае — 84,36 млн т (-2,7%); за январь—май — 415,53 млн т (-3,9%). АПК • Национальный центр информации по зерну и маслам: на 12 июня запасы импортных соевых бобов на ключевых маслозаводах — 7,26 млн т (+430 тыс. т н/н, +1,42 млн т м/м, +660 тыс. т г/г; +1,45 млн т к среднему за 3 года). Запасы соевого шрота — 570 тыс. т (+100 тыс. т н/н, +330 тыс. т м/м, +150 тыс. т г/г; -80 тыс. т к среднему за 3 года). • NDRC (центр мониторинга цен): на 10 июня 2026 года цена живых свиней — 9,71 юаня/кг, кукурузы — 2,42 юаня/кг, соотношение "свинья—зерно" — 4,01. К 3 июня: свиньи -0,51%, кукуруза -0,82%, соотношение +0,25%. • Китайская ассоциация кормовой индустрии: в мае выпуск промышленных комбикормов — 28,9 млн т (м/м без изменений, +1,6% г/г). Доля кукурузы в комбикормах — 38,0%, доля соевого шрота в комбикормах и концентрированных кормах — 13,1%. • Еврокомиссия: на 14 июня импорт пальмового масла ЕС в сезоне 2025/26 — 2,73 млн т (против 2,87 млн т годом ранее); импорт сои — 13,21 млн т (против 14,02 млн т). • Anec: экспорт сои из Бразилии в июне ожидается на уровне 15,31 млн т (ранее 14,38 млн т); экспорт соевого шрота — 2,24 млн т (ранее 2,31 млн т). Энергетика и химия • По данным ГСУ КНР, выпуск листового стекла в мае — 75,48 млн условных ящиков (-6,3% г/г). За январь—май — 370,41 млн условных ящиков (-6,3% г/г). • Goldman Sachs понизил прогноз по Brent на IV кв. 2026 года до $80 (с $90) и среднюю цену на 2027 год до $75 (с $80). Прогноз по WTI: $75 в IV кв. 2026 года и $70 в 2027 году. • Источники: Катар намерен быстро нарастить производство СПГ после открытия Ормузского пролива, рассчитывая восстановить большую часть экспортных мощностей в течение двух месяцев. • Commerzbank ожидает сохранения высоких цен на нефть к концу года и оценивает Brent примерно в $85 за баррель. Руководитель исследований сырьевых рынков Thu Lan Nguyen отметила, что переговоры США и Ирана по новому ядерному соглашению могут идти "очень тяжело". Металлы • SMM: крупные производители первичного свинца в центральном Китае планируют ежегодный ремонт оборудования с конца июля по август. Ожидаемое снижение выпуска свинцовых чушек — около 9 тыс. т в месяц. Поставки в июле—сентябре, вероятно, будут ниже нормы; восстановление полной загрузки ожидается к концу сентября. • Mysteel: 16 июня ставки морского фрахта Capesize по маршруту Бразилия/Западная Африка—Китай ускорили снижение: -$1,9 за влажную метрическую тонну до $32,609. Участники рынка бокситов отмечают, что отдельные судовладельцы называли ставки от $31 за влажную метрическую тонну — уровни середины апреля. • WGC: центробанки сохраняют высокий интерес к золоту; недавнее снижение цен, по оценке совета, не изменило их настроя. • Гуанчжоуская фьючерсная биржа: на праздники Дуаньу 2026 года лимиты цены и требования по марже по всем контрактам останутся без изменений; участникам рынка рекомендовано усилить риск-менеджмент и информирование клиентов. Аналитика фьючерсного рынка (из отчетов брокеров) • Поликремний: в Guangfa Futures отмечают резкое снижение котировок на фоне угасания ожиданий мер против "внутренней конкуренции" и пересмотра влияния энергетических KPI; цены фьючерсов сближаются со спотом. По оценке аналитиков, фундаментально рынок остается "медвежьим" из-за избытка предложения; июньский выпуск может превысить 90 тыс. т, недельный выпуск оценивается в 238 тыс. т (+0,07 млн т). • Кокс/коксующийся уголь: в CITIC Futures сообщают, что восстановление добычи на шахтах ускоряется, а влияние аварий на настроения ослабевает. Седьмой раунд повышения цен на металлургический кокс реализован, спотовые цены держатся крепко при относительно высоком выпуске чугуна. Биржа снизила маржинальные требования по коксу и повысила торговые лимиты для контрактов поставочного месяца — первое смягчение с 2021 года, что может повысить активность торгов. Календарь данных и событий • 17 июня, 16:00 — ежемесячный отчет МЭА по рынку нефти. • 17 июня (время уточняется) — WBMS: условия спроса и предложения на рынке металлов за апрель. • 18 июня, 02:00 — решение FOMC и "Summary of Economic Projections"; 02:30 — пресс-конференция.